同业存单基金最近比较热，简单说是银行向机构投资者发行的期限在1年内的可转让的记账式定期存款凭证，原来是机构投资者为主要的参与对象，而同业存单基金就给了个人投资者机会。

之所以这个基金相对火爆，主要还是跟市场大环境有关，过去人们参与的公募混合以及股票型基金亏损较大，所以市场风险偏好一下子降低了，而同业存单基金信用风险低、流动性也好，对于风险容忍度低的投资是一种不错的选择。

这个基金的好处是回撤的幅度非常小，从过去两年同业存单指数年化收益率看达到了2.74%，最大回撤为0.17%，其实就将其看成是比货币基金稍好一点的收益，仅此而已。

不过对于任何基金的选择，一定要看清楚市场的位置和所处的环境，对于目前已经充分释放了风险的市场，采取保守的投资策略显然是不合适的，尤其追逐同业存单基金显得过于盲目了，而且显现不出投资的性价比来，如果说目前指数的位置非常高，累计的获利盘非常之大，这或许是风险偏好降低的重要时点，同业存单基金将是不错的选择。

不好比的，人家是建立在美元信用基础上，关键是信用，通存通兑……任何时候的存单都承认……不赖账……

人民币和美元的购买力是一样的吗？ 人民币有机会替换美元吗？ #人民币 #经济 #宏观经济 #商业思维 #认知 @DOU+小助手

“你这张20万的银行存单是假的！马上报警！”安徽枞阳，一男子听到某行工作人员的话，当时就懵了，这怎么可能？家里的钱都是妻子杨某掌管，存单也是妻子给他的，怎么可能是假的？

男子常年在外地从事工程装修工作，由于他年轻肯吃苦，技术过硬再加上信誉好，所以收入也不错。家里的钱都由妻子杨某保管，这次回来需要一笔资金，他就拿着家里的存单取钱，谁知说他的存单是假的。

原来这张存单还真是男子妻子杨某伪造的银行存单。杨某和男子一路走来实属不易，好在男子的事业渐有起色，生活好了，杨某也就赋闲在家，过起了衣食无忧的生活。

慢慢地，杨某的消费观有了很大改变，不但频繁出入高档美容场所、还购买古驰包、甚至出国旅游……，很快杨某就将家中几十万元存款挥霍殆尽。

这时的杨某后悔莫及，为了不让丈夫发现她挥霍存款的事，她真的是绞尽脑汁，不惜花重金通过委托他人，伪造一张以其丈夫为存款人的面额20万元的存单。

终究纸包不住火，她伪造存单的事还是东窗事发让丈夫知道了，她终将为自己的行为付出代价。杨某的行为属于伪造金融票证，已经触犯了刑律。

所谓伪造金融票证，是指无权制作金融票证的假冒他人或虚构他人的名义擅自制作金融票证的行为。

根据《刑法》第一百七十七条的规定，伪造金融票证罪指伪造、变造汇票、本票、支票、委托收款凭证、汇款凭证、银行存单、信用证或者附随的单据、文件，以及伪造信用卡等金融票证的行为。

犯了伪造金融票证罪的量刑，是根据《刑法》第一百七十七条 【伪造、变造金融票证罪】有下列情形之一，伪造、变造金融票证的，处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处二万元以上二十万元以下罚金;情节严重的，处五年以上十年以下有期徒刑，并处五万元以上五十万元以下罚金;情节特别严重的，处十年以上有期徒刑或者无期徒刑，并处五万元以上五十万元以下罚金或者没收财产。

法院审理认为，杨某违反国家金融票证管理制度，伪造银行储蓄存单，其行为已触犯刑律，构成伪造金融票证罪，应依法惩处。

鉴于杨某归案后如实供述其犯罪的动机:只是为了向丈夫隐瞒自己挥霍家中存款的事实，且自愿认罪认罚，依法可以从宽处理，依法判处被告人唐某有期徒刑一年，缓刑二年，并处罚金人民币三万元。

@listlawyer 人要知足，懂得珍惜别人的劳动成果。#枞阳# #安徽头条# #安徽#

疫情三年经济下滑严重，囤货囤粮不如存钱重要。那么存钱要避开哪些坑呢？记住这五点你就赚大啦

首先，绝对不要碰信誉卡及高利贷等等。一旦触碰，一辈子就走在了还债的不归路上。

其二，不要把钱存在地方性小银行，一旦地方性小银行破产，你都没地方哭去。存钱一定去国有四大银行，金额

超过20万元，可以存大额存单或购买国债，都是不错的选择。

其三，要学会开源节流，花钱再不能大手大脚了，因为钱越来越难赚了。

其四，在职场上不要随便跳槽，在做好本职工作的同时搞点副业，改变一下自己的收入状态，用自己学到的知识和技能去变现。一旦主业受影响，还有副业在支撑。

其五，不要丢下稳定工作去创业，因为现在经济大环境不好，创业成功率大打折扣，创业需要投入大量资金，很可能血本无归，所以创业一定要慎之又慎。

您支持以上观点吗？欢迎在评论区留言。感谢友友关注支持及美赞 [握手][给力][玫瑰][玫瑰]

#10月国债即将发行# 这个真的是好消息，10月国债发行犹如雪中送炭，为稳健型投资者送来了最好的投资渠道，建议大家考虑购买国债，原因有三。

第一，国债是唯一一个可以称得上绝对安全的投资品种。

银行存款保本保息，50万元以内即使遇到银行破产也能获得全额赔付，看着是零风险，实际上银行存款是以银行的商业信用为担保的，理论上不属于零风险，哪怕是工商银行的定期存款也不能用“零风险”形容，更何况中小银行的了。

国债是以国家信用为担保的，兑付资金为财政收入，属于真正的零风险。

从某个角度来说可以把国债理解成人民币，因为人民币之所以值钱也是以国家信用为担保，和国债的底层逻辑一模一样。

第二，国债的票面利率赶超大部分定期存款的收益率。

最近，各大银行下调了定期存款的挂牌利率，尤其是三年期定期存款利率由原来的2.75%下跌了15个基点，目前只有2.6%。

与此同时，大额存单的利率也会随着定存利率的下降而降低。

除了存款外，老百姓比较放心的是低风险理财产品，由于美国加息导致债券市场波动加大，低风险理财产品的收益率因此下降，有的甚至出现了亏损，保本都成了问题。

这次发行的国债利率还是非常不错的，三年期的票面年利率为3.05%，五年期的票面年利率为3.22%，而且是一年支付一次利息，相比定期存款只有到期才能拿到利息更加灵活。

第三，提前支取也能获得部分利息。

不论是定期存款还是封闭式理财产品都不存在提前支取能够拿到利息的情况，定期存款提前支取只能按照活期计息，理财产品提前支取不仅没有利息可收还要支付违约金。

三年或者五年期定期存款的投资期限很长，要想获得利息必须持有至到期，哪怕到期前一天取出也拿不到利息。

本次发行的国债就不同了，持有满6个月就能获得部分利息。

比如，持有国债一年后因为急需用钱办理了提前支取，投资者可以获得半年的利息；持有两年提前支取的可以拿到一年半的利息。

仅凭这一点就比长期定期存款好上不少。

10月份的国债于10月10日起发行，由于国债是有额度限制的，买完就没了，所以如果想要投资的还得拼手速，根据以往经验，国债向来抢手，建议尽早出手。

以上纯属个人观点，欢迎关注、点赞@王五说说看 ，您的支持是对原创最好的鼓励！

#10月财经新势力#

#10万元怎么存利息才能最大化?# 存三年定期，大额存单利息高，但十万的额度不够，存款和购物一样，也要货比三家，各银行的利率不一样，国有银行的利率更低，把钱存在信誉好，本金有保障的地方银行收益会更高，如我门口有一个天津滨海德商银行，五万起存，存期三年，利息百分之四，五十万内银行有保险每两万送一份礼品，米、面、油可任选，我觉得还可以，老百姓存钱，第一是本金有保障，第二才是收益高，这个银行的利息还算不错，另外五份礼品也够吃些日子的，而且这些礼品还是挺实惠的。

请教大家，偶然发现一张以前的存单，但是这个网点已经撤了，而且信用合作社已经改制成农商行了，我怎么才能在最短时间拿到钱。

#银行大额存单遭到抢购#在头条热榜中，银行大额存单遭到抢购，引发网友热议，为何今年大家都喜欢固定收益率额大额存单理财呢？

银行大额存单遭到抢购主要有三方面的原因：

第一个原因是银行利率调整机制的变化，以前我们的存款利率是以央行确定的指导利率，也就是基准利率为基础，然后不同银行在这个利率的基础上，做不同比例的浮动调整，而最新的利率机制把原来的按比例浮动变成按照固定基点浮动。

这种利率模式会让一年期以下的存款利率浮动有所上升，而一年期以上的存款产品，利率相比浮动比例调整，下降一些，在新的利率浮动机制实行前，很多储蓄用户想要提前配置大额存单，获得比较高的存单利率，避免存款理财收益下降。

第二个原因是安全理财需求，随着疫情带来的不确定性，金融市场的股票，大宗商品，债券等大类金融资产波动和不确定性风险加大，风险投资面临更大的损失可能性，于是市场开始转变为谨慎投资情绪，开始选择配置安全理财和避险资产，规避金融市场的泡沫和不确定性比如美股全面下跌等，而大额存单属于固定收益类安全理财，具备安全和避险价值。

第三个原因是大额存单也是底层信用资产配置类型，银行常见的三类存款产品，其中门槛较低的定期存款和结构性存款，而大额存单门槛最高，需要20-50万起步，也是银行主要的揽储工具。

大额存单的配置意味着银行的一个信用凭证，可以提升自己的信用，同时大额存单还可以作为一个融资凭证和安全底层资产，也可以作为养老金储备，是中产群体和退休老人比较喜欢的理财类型。

在全球央行不断放水的后疫情时代，低利率环境下，国内的存款理财产品也相对国外的利息更高些，也符合当下市场投资者对于安全理财的需求。

【辰辰财经：5月利率债和信用债出现显著分化？】

从发行情况来看，5月利率债和信用债净融资出现显著分化，利率债环比大增，而受4月下旬出台的公司债新规限制部分发行人发债规模和资金用途的影响，信用债发行节奏显著放缓，净融资额呈现净偿还。从配置情况来看，5月机构配置情绪较为积极，普遍呈现增利率减信用。商业银行为机构加仓主力，增持地方债、国债、政金债，且增量环比大增，其余券种均减持。广义基金加仓量环比回落，增持利率债和存单，减持信用债。保险增持地方债；境外机构资金继续流入，增持利率债和同业存单；券商自营增持利率债，减持信用债和存单。

信用债方面，受信用债发行速度放缓影响，5月信用债托管量环比大幅减少，短融、超短融、中票和企业债均减少。商业银行是减持信用债的主力，所有券种均减持；广义基金减持力度较大，主要减持短融和企业债，小幅增持了超短融和中票；保险减持了中票和企业债，小幅增持了短融超短融；券商自营减持了中票和短融超短融，小幅增持了企业债；境外机构持仓变化不大，小幅减持短融超短融，加仓了中票和企业债。同业存单方面，5月托管量环比续增，广义基金和境外机构为加仓主力，商业银行为减仓主力。

风险提示：疫情超预期等（资料来源于国金研究所等）。

【资管新规过渡期最后一年对债市的影响】

2020年7月31日，央行将资管新规过渡期延长至2021年底。天风证券固收组对资管新规过渡期最后一年对债市可能的影响做了较为详细的研究，得出了如下两点结论：

第一，利好同业存单和短久期、高等级信用债。银行理财转型的其中一个重要方向便是现金管理类产品（2019年末现金管理类理财规模4.16万亿元，占净值型理财的41.04%）。此外，央行对现金管理类产品还设定了明确要求：

1、投资组合的平均剩余期限和剩余存续期限不得超过120和240天；

2、投资范围全面对标货币基金。

这意味着银行理财对于同业存单存单和短久期、高等级信用债的需求将有所提升。另外，由于非标规模持续压降，银行理财将会把原本非标的配置需求部分转向（高等级）信用债。

第二，长久期债券配置需求可能不足。

净值化管理意味着单一产品流动性要求提升，从资产负债久期匹配的角度考虑，即使非标转标，对于长久期债券的配置需求也有可能不足。

一方面，期限较长、流动性较差的部分商业银行普通债和二级资本工具预计会伴随着老理财产品的整改而被处置。

另一方面，长期限的封闭式或定开产品的绝对规模依旧偏小，并且主要用于承接非标，这意味着能够配置债券的银行理财更多仍是中短期限的。