【琅河财经】关于贷款，以前还有一个很刺激的玩法，我给你们讲讲[笑哭]

对银行来说，它们是有放贷需求的，同时收贷也有指标，为了保险起见，有的银行发明了一个互保贷，四家企业互为担保。因为是互相担保，所以对固定资产审核要求不高，相对方便。贷下来的钱四家分，所以金额颇大，我知道的几家都贷了上亿。

浙商是这种互保贷的目标对象。浙商团结，喜欢混商会，找几家熟识的、有共同需求的企业很容易。而且这贷款听起来像天上掉馅饼，要求不高额度高，哪个高启强听了会不动心。

W被问到了好几次要不要参加，而且有不少是比我们规模大的企业邀请我们加入。但我坚决不同意！我说疯了，我们又不知道他们内部到底行不行，风险太大了，不能控制的事情我不做。W虽然有点犹豫，但他这个人有个好处，还是听得进劝的，所以我们自始至终没有参加。

当时看这些企业真是烈火烹油鲜花着锦，贷了之后搞金融搞地产搞收购搞P2P，有人上市了，确实暴富了，劳斯莱斯都是小意思，有人都买上私人飞机了……听起来真的是钱生钱，遍地黄金，形势一片大好，不少中小企业摇身一变，变财团了。至于还款，这些老总也不担心，四家又不是同一时间还款，还款的时候互相拆借一下就行了。银行也愿意每年循环贷款给他们，利息高啊。

你说我一点不眼热，也不是，我也想去白金瀚唱K，但我胆子小。

没过几年市场行情就变了，股市大跌，基金大跌，房产大跌，圈的地块没钱开发了，烂尾楼了，P2P暴雷了，实业的钱都被抽光了，银行的钱还不出来了。

互保贷比一般的贷款更埋雷！假设总贷款2个亿，你和A、B、C平分，一人拿5000万。过了两年你干得好好的，A家却因为步子迈太大扯淡了，挂了，那么你和B、C三家一起承担这2亿。

你心想还好不算多，咬咬牙还能撑，但B家平白多了几千万的债，对他雪上加霜，他破产了，剩下你和C 家一起承担这2个亿。

C家老板心想有毛病哦，老子借5000万还一亿？什么老乡不老乡，义气不义气，他悄悄把资产一转，不告而别，投奔资本主义社会了。

你就说吧，剩下苦逼的你背这2亿债了，你跑不跑？你本来公司干得好好的，最后却搞到要么跑路，要么破产。

可以这么说，当年借了大额互保贷的企业，九死一生。短短十年，当地的首富都换了两任。这不是富贵险中求，这TM是油锅里捞钱不要命[允悲]

互保贷弱审核、高金额、利息高、周期短，决定了借这钱的老板基本都是急功近利，几乎都是用来投机，不会投资实业，因为实业不可能在这么短的时间内产生这么高额的回报。

所以这种互保贷在我看来就是饮鸠止渴，为什么银行会推出这么离谱的贷款计划？为什么这些聪明的大老板会去借这么离谱的贷款？我到现在都没想通。当时我以为是我笨，赚不到认知以外的钱，认命了，现在想想幸亏是我笨，才保住了那一点微薄的家资，今天才能舒舒服服躺在床上，一边喝牛奶一边和你们闲话当年。[笑哭]

关于贷款，一定要谨慎，是的，我二舅就是这样倒下的

@柳叶安安: 关于贷款，以前还有一个很刺激的玩法，我给你们讲讲 [笑 cry]

对银行来说，它们也是有放贷需求的，同时收贷也有指标，为了保险起见，有的银行发明了一个互保贷，四家企业互为担保，而且对固定资产要求不高。因为贷下来的钱四家分，所以金额颇大，我知道的几家都贷了上亿。

浙商是这种互保贷的目标对象。浙商团结，喜欢混商会，找几家熟识的、有共同需求的企业很容易。

W 被问到了好几次要不要参加，而且有不少是比我们规模大的企业邀请我们加入。但我坚决不同意！我说疯了，我们又不知道他们内部到底行不行，风险太大了，不能控制的事情我不做。W 虽然有点犹豫，但他这个人有个好处，还是听得进劝的，所以我们自始至终没有参加。

当时看这些企业真是烈火烹油鲜花着锦，贷了之后用来搞金融搞地产搞收购搞 P2P，有人上市了，确实暴富了，劳斯莱斯都是小意思，有人都买上私人飞机了…… 听起来真的是钱生钱，遍地黄金，形势一片大好。至于还款，这些老总也不担心，四家又不是同一时间还款，还款的时候互相拆借一下就行了。银行也愿意每年循环贷款给他们，利息高啊。

你说我一点不眼热，也不是，但我胆子小。

没过几年市场行情就变了，股市大跌，基金大跌，房产大跌，地块没钱开发了，烂尾楼了，实业的钱都被抽光了，银行的钱还不出来了。

互保贷比一般的贷款更埋雷！假设总贷款四个亿，你和 A、B、C 平分，一人拿一个亿。过了两年你干得好好的，A 家却因为步子迈太大扯淡了，挂了，那么你和 B、C 三家一起承担这四个亿。你心想还好不算多，咬咬牙还能撑，但 B 家多了 3 千多万债，他经营不行了，他破产了，剩下你和 C 家一起承担这四个亿。C 家老板心想有毛病哦，老子借一个亿还两个亿？什么老乡不老乡，义气不义气，他悄悄把资产一转，不告而别。你就说吧，剩下只有你背四亿债了，你跑不跑？你本来公司干得好好的，最后却搞到要么跑路，要么破产。

互保贷金额高、时间短，决定了借这钱的老板基本都是急功近利，几乎都是用来投机，不会投资实业，因为实业不可能在这么短的时间内产生这么高额的回报。

所以这种互保贷在我看来就是饮鸠止渴，为什么银行会推出这么离谱的贷款计划？为什么这些聪明的大老板会去借这么离谱的贷款？我到现在都没想通。当时我以为是我笨，赚不到认知以外的钱，认命了，现在想想幸亏是我笨，才保住了那一点微薄的家资，今天才能舒舒服服躺在床上，一边喝牛奶一边和你们闲话当年。

谁货款谁还就是正道，银行放贷赚取利息就是投资行为。投资本身就是风险行为。收不回来就是投资失败，与私企办厂一样。私企失败问谁要利润本金？

谁货款谁还就是正道，银行放贷赚取利息就是投资行为。投资本身就是风险行为。收不回来就是投资失败，与私企办厂一样。私仑企失败问谁要利润本金？

大家有没有关注过利率呀！

我家里有亲戚2021年时候买的房子，正好买在房价的至高点，他的贷款利率是在基准利率基础上还上浮了10%，达到6.18左右。每个月还的利息比本金高多了。

最近银行不是积极放贷么，据说现在贷款利率最低有3.1的，所以现在在了解信贷方面的信息，想贷点钱出来，把房贷还了。其实就是想通过这个利率差的问题，省点房贷的钱。

有没有做过这种贷款，或者了解这方面的行家，提醒一下这个过程中需要哪些问题呢？

银行股到底是高估还是低估，是很多人经常会问的问题。认为高估的人主要担心不良贷款，他们认为一旦因为房价下跌和企业经营不善导致贷款无法偿还会给银行带来大量的坏账，所以对银行现在的资产质量存在疑问，因此认为银行股是被高估的。而认为低估的人则主要倾向于银行每年的良好业绩和足够的分红，再加上市盈率比较低，所以认为未来还有比较好的发展潜力。

2022年的年报尚未披露完毕，但是已经有20家上市银行公布了业绩预告，占到了42家上市银行的比例接近一半。其中18家银行归母净利润同比增长幅度达到了两位数，张家港行、江苏银行、苏农银行的归母净利润增幅更是均接近30%，分别为29.50%、29.45%，29.40%。共有17家银行不良贷款率较2021年年末出现下降，不良贷款率出现上涨的银行数量仅为2家，另有1家银行不良贷款率持平，整体不良贷款率为0.97%。20家上市银行平均拨备覆盖率已超过400%大关，达405.94%，平均归母净利润增幅达20.49%。

以上这些数字告诉我们了什么呢？首先不良贷款率是金融机构不良贷款占总贷款余额的比重，不良贷款率=（次级类贷款+可疑类贷款+损失类贷款）/各项贷款100%=贷款拨备率/拨备覆盖率100%。影响不良贷款率的因素主要有两个，一是降低分子也就是各种不良贷款的数量，二是提高分母也就是贷款总额。从现在银行的情况来看，不良贷款率下降的主要原因是大量新增的贷款。由于贷款总额在增加，也就造成银行的息差收入的增加，特别是一些中小型银行由于业务基数相对比较低，在贷款大幅度增加的时候收入和利润得到了同步增长，这也是为什么中小型银行的利润增幅比较大的原因。在大多数人看来，这就是成长性很好，实际上贷款总额增加坏账损失的总额也有可能会提升。

由于担心不良贷款未来会对银行的资产造成损失，现在的银行都非常重视，应对措施就是不断提高拨备覆盖率。拨备覆盖率=（一般准备+专项准备+特种准备）/（次级类贷款+可疑类贷款+损失类贷款）100%，是银行贷款可能发生的呆、坏账准备金的使用比率。也就是预先从每年的净利润当中提取一部分坏账准备，当出现坏账损失的时候对这部分进行核销。这部分预先提出来的坏账准备和不良贷款之间的比例就是拨备覆盖率。银监会一般要求拨备覆盖率大于150%，而实际上上市银行普遍都在400%以上，最高的如杭州银行和宁波银行拨备覆盖率大于500%。从数据上来看，银行早就对可能出现坏账的贷款做了充足的准备，即便出现较高的坏账对银行的营收和净利润并没有太大的影响。需要特别说明的是拨备覆盖率是一个可以调节利润的手段，当年深发展之所以会利润连年增长股价长期上涨，重要的原因就是降低了拨备覆盖率，从而提升了当年的利润。这种手法现在是严厉禁止的，所以银行的经营稳健性还是比较好的。

绝大多数投资者还是喜欢成长性更好的公司，也更喜欢搞创新的企业，因为股价有可能碰到风口而上涨。但是银行是金融机构，他们的利润来源主要是来自贷款利息差、手续费收入、中间业务收入等方面。特别是中小型银行由于业务基数相对低一些，业绩的增速也会比较快。贷款利息差是这种银行最大的收入来源，而大量发放贷款也是提升业绩的重要手段，所以不可避免的高成长的银行在放贷过程中会产生更多的不良贷款，因此经营风险也是比较高的。这就是为什么机构一边对增速比较高的中小型银行下手投资，但是同时又相对谨慎。

银行利润的大幅度增长很多人都以为是依靠贷款利息，其实远远不是这样。我们以招商银行为例，2021年净利息收入2039.19亿，十年前的2012年净利息收入883.74亿，增长了130%。而2021年净手续费及佣金收入944.47亿，十年前的2012年净手续费及佣金收入197.39亿，增长了378%！同期工商银行净利息收入增长了65%，净手续费及佣金收入增长了25%。而一些规模较小的银行如宁波银行同期净利息收入增长了262%，净手续费及佣金收入增长了726%。由此可见银行规模越大增长比例越低，所以用成长来衡量银行是不合适的，同时我们更应该关注净手续费及佣金收入的增长，因为这一块未来的利润率更高，利润空间也越大。